今般の全国人民代表大会(全人代)を経て、産業面ではサプライチェーンの強化やデジタル経済の推進、消費財の下取り奨励などが注目されている。ポイントごとに関連銘柄を挙げてみる。
首相自らAIと半導体企業を訪問
全人代で示された産業チェーン・サプライチェーンの最適化・高度化やデジタル経済の推進に関しては、半導体、産業用ロボット、ビッグデータ、AI(人工知能)向けの投資や政策的支援がさらに厚くなりそうだ。李強首相は全人代閉幕後の3月13日、北京市内の企業視察の一環として、百度集団(09888)や北方華創科技集団(ナウラ・テクノロジー、002371)を訪問。AIは「新たな質の生産力」の重要なエンジンだと指摘し、積極的に「AI+」(AIの活用・応用など)を実行していくとの方針を示した。
内需拡大の面では、「以旧換新」という消費財の下取り・買い替え政策が注目されよう。国務院は3月13日に同政策の行動計画案を発表。2027年までの数値目標として、◇工業、農業、建築、交通、教育、文化・観光、医療などの分野の設備投資規模を23年比で25%以上増加、◇廃車回収数を23年比で倍増、中古車取引数を23年比で45%増加、◇老朽家電の回収数を23年比で30%増加――などが掲げられた。自動車については足元の保有台数が3億4000万台に上っており、潜在的な買い替え需要が期待されている。乗用車の業界団体によると、27年の廃車数は1500万台に膨らむ見通しだ。
主な関連銘柄
(上海駐在員事務所 奥山)